FII HSML11 compra 24% do Pátio Cianê e deixa ‘porta aberta’ para ampliar participação
A gestora não descarta um aumento de participação ou até uma aquisição de controle no futuro do ativo.
O HSML11 (HSI Malls) concluiu a aquisição de 24% do Shopping Pátio Cianê, localizado em Sorocaba (SP). O empreendimento, inaugurado em 2013 e administrado pela Alqia (grupo HSI), possui 25.543 m² de área bruta locável (ABL).
Com a operação, o fundo adiciona 6.130 m² de ABL própria ao seu portfólio e passa a deter 187.248 m² de ABL distribuídos em oito shopping centers.
A fração adquirida do shopping foi avaliada em R$ 71,6 milhões, o que equivale a R$ 11.680 por m², com cap rate estimado em 9,7% nos próximos 12 meses — acima da média atual do fundo.
Assim, R$ 39,3 milhões foram pagos com recursos da 5ª emissão de cotas do fundo e R$ 10 milhões desembolsados com recursos de caixa.
Além disso, o fundo passou a assumir R$ 22,2 milhões referentes à sua participação em um CRI atrelado ao IPCA + 7,85% ao ano, com vencimento em janeiro de 2034. A operação elevou o índice de alavancagem líquida do HSML11 de 18,6% para 19,3%.
Apesar de se tratar de uma participação minoritária, a gestora destaca que o ativo está alinhado à estratégia de governança e controle operacional, e pode vir a servir como ponto de partida para um aumento de participação ou até uma aquisição de controle no futuro.
Fonte: InfoMoney